外国為替市場のプレーヤー

さて、FX市場の全体的な構造がわかったところで、もう少し掘り下げて、ハシゴの上にいる人たちがいったい誰なのかを探ってみよう。

スポット外為市場の性質を理解し、外為市場の主なプレーヤーが誰であるかを理解することが不可欠です。

大手の銀行からパジャマ姿の小心者まで、外国為替市場の主なプレーヤーについて学んでみよう。

1990年代後半までは、このゲームをプレーできるのは "大物 "だけだった。

最初の条件は、1千万ドルから5千万ドル程度の資金があれば取引できるというものだった。はした金だろう？

FXは本来、銀行家や大企業が使うものであり、私たち "小市民 "が使うものではない。

しかし、インターネットの台頭により、オンラインFXブローカーは私たちのような「個人」トレーダーにも取引口座を提供できるようになった。

これ以上説明することなく、ここに主要な外国為替市場のプレーヤーを紹介する：

1.スーパーバンク

外国為替取引といえば、商業銀行や金融機関がその立役者だ。

外為スポット市場は分散型であるため、為替レートを決定するのは世界最大の銀行である。

彼らは1日の取引量のほとんどを担っており、以下のような行動によって利益を得ている。 マーケットメーカー.

つまり、彼らは常に通貨を売買し、買値と売値の差額を懐に入れているのだ。

賭け金の高いゲームだが、これらの銀行にはそれをこなすだけの懐の深さと専門知識がある。

これらの大手銀行は、総称して次のように呼ばれている。 インターバンク市場 または インターディーラー市場そのため、顧客と自分たちの両方のために、毎日膨大な量の外国為替取引を引き受けている。

として知られている。フローモンスター".

このようなフロー・モンスターにとっては、通貨の取引量を増やし、そのシェアを獲得することが勝負の分かれ目となる。

フローモンスターには次のようなものがある。 シティ、JPモルガン、UBS、バークレイズ、ドイツ銀行、ゴールドマン・サックス、HSBC、バンク・オブ・アメリカ.

2.電子流動性プロバイダー(ELP)

電子流動性プロバイダー（ELP）は、高度な技術と取引アルゴリズムを駆使して市場参加者に流動性を提供することで、外国為替（FX）市場の主要プレーヤーに成長した専門企業である。

ELPの例としては、シタデル・セキュリティーズ、フロー・トレーダーズ、HCテック、ジャンプ・トレーディング、バーチュ・フィナンシャル、XTXマーケッツなどがある。

彼らは通貨市場の買い手と売り手の仲介役として、さまざまな通貨ペアの買値と売値を常に提示する。

その存在は、市場参加者が取引のカウンターパーティを確実に見つけ、より迅速な執行を可能にし、市場のボラティリティの潜在的な影響を軽減するのに役立っている。

3.大企業

企業が外国為替市場に参加するのは、ビジネスを行うためである。

例えば、アップルは日本から電子部品を購入する際、まず米ドルを日本円に両替しなければならない。

取引量はインターバンク市場よりはるかに少ないため、この種の市場参加者は通常、商業銀行と取引する。

大企業同士の合併・買収（M&A）も為替変動を引き起こす。

国際的なクロスボーダーM&Aでは、多くの通貨換算が行われ、価格が変動する可能性がある。

企業は外国為替市場で最も華やかな参加者ではないかもしれないが、それでも不可欠なプレーヤーである。

国際的なビジネスを展開する企業は、商品やサービスの支払い、為替変動へのエクスポージャーのヘッジ、キャッシュフローの管理のために、通貨を売買する必要がある。

彼らは利益を得るために取引をしているわけではないが、彼らの通貨ニーズは依然として市場に大きな影響を与える可能性がある。

4.政府と中央銀行

欧州中央銀行、イングランド銀行、連邦準備制度理事会などの政府や中央銀行も、定期的に外国為替市場に関与している。

企業と同じように、各国政府もその業務、国際貿易の支払い、外貨準備の処理のために外国為替市場に参加している。

中央銀行は外国為替市場の操り人形のようなものだ。

これらの大国は、通貨価値を動かすことができる金融政策を実施する責任がある。

金利を調整し、マネーサプライをコントロールするのは彼らだ。

そうすることで、為替評価に影響を与えることができる。

また、中央銀行が為替レートを調整するために、直接または口頭で為替市場に介入する場合もある。

中央銀行は自国通貨の価格が高すぎる、あるいは低すぎると考え、為替レートを変更するために大規模な売り買いオペレーションを開始することがある。

中央銀行が動けば、誰もが注目する！

5.投機家

通貨投機とは、将来その通貨をより高い為替レートで売却することを期待して外貨を購入し、保有する行為である。

これは、対外投資の資金調達や輸入製品やサービスの代金を支払うために通貨を購入する人たちとは対照的である。

「勝つためにやるんだ

これが投機筋のマントラなのだろう。

外国為替市場における投機は、利益を上げる目的で通貨を売買することを含む。

投機筋は価格変動に注目している。

投機と呼ばれるのは、通貨ペアの価格が上がるか下がるかは誰にもわからないため、不確実性が伴うからである。

トレーダーは取引を行う前に、どちらのシナリオの可能性も評価する。

全取引量の90%近くを占める投機家は、外国為替市場のプレーヤーとして、あらゆる形や大きさで存在する。

太いポケットを持つ者もいれば、細いポケットを転がす者もいるが、彼らは皆、単にバケツをひっくり返したような大金を稼ぐためにFXに取り組んでいる。

このレッスンでは、投機家を2つのバケツに絞り込んでみよう：

1. ヘッジファンド
2. 小売業者

ヘッジファンドとプロップファームスマートマネー

ヘッジファンドやプロップファームは、外国為替市場では「スマートマネー」として知られている。

このような精通したトレーダーは、高度な戦略と高度な分析ツールを駆使して、通貨の動きに対して賢明な賭けを行う。

彼らはリスクを取ることを恐れず、しばしばレバレッジを効かせてさらに大きな賭けに出る。

リテール・トレーダー大きな夢を持つ小さな人々

最後に、リテール・トレーダー、つまり大きな夢を抱く小柄な人たちだ。

自宅のパソコンやスマートフォン、タブレット端末から通貨を取引する個人トレーダーだ。

彼らは大手のような懐の深さや洗練されたツールは持っていないかもしれないが、オンライン取引プラットフォームや教育リソースの普及のおかげで、FX市場で勢力を拡大している。

個人トレーダーには、趣味でFX取引に手を出す気軽な人から、本業をやめてフルタイムで取引することを夢見るプロを目指す人まで、さまざまな人がいます。

大手のように市場を動かすことはできないかもしれないが、FXのエコシステムには欠かせない存在だ。