人間には未来を見通すことはできないので、残念ながら新米トレーダーもベテラントレーダーも、時には負けトレードに悩まされることになる。

このような時、感情が高ぶることがある。苦労して稼いだお金が口座から減っていくのを見るのは不快な経験であり、判断力を低下させかねない。

だからこそ、この取引がうまくいかなかった場合、どこで撤退するかを最初に決めておくことが重要なのだ。

ルール1：常に出口戦略を持つ

ポジションのリスクを管理し、一度の不利な取引で取引資金の大部分を失うことがないようにするための戦略です。しかし、単にどこで手仕舞いするかを決めるだけでは十分ではないかもしれません。

例えば、ポジションが順調に推移している状態で一晩ベッドに入ったが、朝起きたときにはマーケットが一転してあなたに不利な展開になっていた、というシナリオを考えてみよう。

あるいは、電車で移動中にポジションを見ているかもしれない。携帯電話や無線LANが通じない場所に入り、オンラインに戻ったときには、相場は予定した出口レベルを超えていた。

だから、どこで取引を終了するかを決めたら、自分がコントロールできないときに守ってくれる自動化されたメカニズムが必要なのだ。これが2つ目のルールだ：

ルール2：ストップを設定する

ストップを設定することで、出口戦略が強化されます。ストップ注文は、マーケットが指定したレベルに達すれば、その時点でプラットフォームにログインしていなくても、ポジションを決済します。

また、プレッシャーの中で難しい決断を下す必要もなくなる。

トレードの感情的側面を軽視するのは簡単だ。しかし、特にマーケットを始めたばかりで、まだ学んでいる最中の場合、トレードに負けることで生じるジェットコースターのような感情は、大きな影響を与える可能性があります。

例

例えば、ロングポジションを持ち、相場がすぐに上昇に転じ、利益が出たとしよう。しかし、突然相場が急反転し、勝ちトレードが急速に負けトレードに変わったことに落胆する。ポジションがエントリー価格をさらに下回るにつれ、あなたは回復を望み続ける。ポジションがエントリー価格をさらに下回るにつれ、あなたは回復を望み続けるが、価格が悪化し続けるにつれ、その望みは希望的観測に変わっていく。価格がすぐには戻らないことは明らかであり、損失を実現するしかない。

このような場合、金銭的な影響は確かに痛手となる。しかし、精神的なダメージは、挽回しようとする次のトレードをより複雑なものにしかねない。たった一つのアイディアがうまくいかなかっただけで、マーケットでどう動くかが決まってしまうかもしれない。例えば、できるだけ早く損失を取り戻そうとして、適切な検討もなしに新しいポジションに突っ込みたくなるかもしれない。

この問題を回避する簡単な方法のひとつは、ポジションを建てる前にストップを設定する場所を決め、取引を実行しながら設定することです。

損切り注文をあらかじめ設定した終了水準に設定しておけば、その価格に達した場合、どうすべきかを判断する必要はありません。事前に計画を立て、ポジションは決済されます。

レッスンの概要

• すべてのトレーダーは、多少の損失を被る覚悟が必要である。
• トレードがうまくいかなかった場合、どこで撤退するかを常に計画する。
• 自動的にポジションをクローズするストップを設定します。